希捷科技

智通財經APP獲悉，摩根士丹利重申希捷科技(STX.US)"增持"評級，目標價 270 美元，並將牛市目標價定爲341美元。該行指出，由於強勁的週期，希捷科技預計其硬盤驅動器（HDD）銷售在未來 12 個月內將享有超過 50% 的毛利率。

由 Erik Woodring 領導的分析師團隊週一表示：“與此同時，我們對進入 2026 年可能使這一趨勢脫軌的風險也感到更加放心。” “當我們把這些因素加在一起時，我們認爲營收增長、利潤率和每股收益正趨向於——如果不是超過的話——我們當前的牛市預測，即假設 2027 財年的每股收益約爲 17 美元，而目前大摩的基本預測爲 15.40 美元，市場共識爲 14.67 美元。這爲我們的看漲目標價341美元提供了更多支撐。”

Woodring 補充道：“在我們的會議中，希捷科技首席財務官 Gianluca Romano 明確指出，HDD 需求追蹤的速度‘大幅度地’快於希捷所推動的 25% 年度 HDD 存儲容量(exabyte)增長(我們估計可能達到約 40%)——這意味着，即使該行業從 2026 年上半年開始認證新的、更高容量的驅動器，HDD 仍可能在整個 2027 日曆年處於供不應求狀態。” “然而，在這些會議中，對我們來說同樣值得注意的是 HDD 需求的質量——這意味着我們感到這些訂單儘可能地接近‘真實’需求，而不是會危及週期的庫存積壓或過度訂購。”

大摩指出，除了西部數據(WDC.US)之外，希捷科技在硬盤驅動器技術領域幾乎沒有競爭對手。